Home-theater-designers
Vďaka svojim početným príležitostiam si kryptoderiváty v posledných rokoch získali popularitu medzi individuálnymi a inštitucionálnymi obchodníkmi. Má veľa potenciálnych výhod, ale aj určité riziká. Pochopenie toho, čo sú a ako fungujú, je dobrým krokom pri určovaní, či sú pre vás vhodné.
Čo sú to kryptoderiváty?
Deriváty sú kontrakty, ktorých hodnota závisí od hodnoty iných podkladových aktív. Kryptoderiváty teda získavajú svoje hodnoty z podkladového kryptoaktíva. Na trhu s derivátmi obchodníci využívajú svoje držby, špekulujú o smere ceny podkladových kryptoaktív a zaisťujú pozície.
Trh s derivátmi vám umožňuje buď kúpiť krypto aktívum za nižšiu cenu a v budúcnosti ho predať späť za vyššiu cenu, alebo ho predať za vyššiu cenu a kúpiť ho späť a stále prinášať zisk. Ak je napríklad cena bitcoinu 15 000 USD a vy veríte, že cena BTC stúpne na 25 000 USD, derivátové kontrakty vám umožnia otvoriť dlhú alebo kúpiť pozíciu a držať ju, kým sa cena BTC nedostane na 25 000 USD.
Naopak, ak si myslíte, že cena klesne z 15 000 USD na 12 000 USD, môžete otvoriť predajnú alebo krátku pozíciu a uzavrieť kontrakt, keď cena dosiahne 12 000 USD; týmto spôsobom tiež uzavriete obchod, aby ste si zabezpečili zisk, aj keď cena BTC klesla.
Pre dva príklady by sa obchody uzavreli so stratou, ak by dva kontrakty išli v rozpore s vaším predpokladaným smerom.
Trh s derivátmi sa používa ako ochrana proti kolísaniu cien a teší sa zvýšenej pozornosti na neustále volatilnom trhu s kryptomenami. Obchoduje sa s nimi online na mnohých kryptoburzách a tiež mimo burzy (OTC).
ako vytvoriť Windows 10 ako Windows XP
4 typy krypto derivátov
V tejto časti popíšeme štyri najpopulárnejšie typy derivátov.
1. Futures
Zmluva o budúcej zmluve je dohoda medzi dvoma stranami o kúpe alebo predaji aktíva za pevnú cenu k určitému dátumu.
Strany sa môžu dohodnúť na nákupe alebo predaji kryptomien v priebehu jedného mesiaca bez ohľadu na skutočnú cenu. Po mesiaci bude kupujúci profitovať, ak sa cena kryptomien zvýši a bude vyššia ako dohodnutá cena. Ak namiesto toho cena kryptomien klesne a zostane pod dohodnutou cenou, predajca bude mať zisk.
2. Perpetual Futures
Večný futures kontrakt je jednoducho futures kontrakt bez dátumu expirácie. To znamená, že investori môžu držať svoje pozície tak dlho, ako si želajú.
3. Možnosti
Rovnako ako futures kontrakty, aj opcie umožňujú obchodníkom nakupovať a predávať krypto aktíva za konkrétnu cenu k budúcemu dátumu. Hlavný rozdiel medzi futures a opciami je v tom, že opcie dávajú kupujúcim právo, ale nie povinnosť kúpiť podkladovú hodnotu aktíva.
Opčné zmluvy sú rozdelené do dvoch typov: kúpne opcie a predajné opcie. Nákupná opcia dáva právo na nákup aktív, zatiaľ čo predajná opcia dáva právo uzavrieť predajnú zmluvu za konkrétnu cenu a obdobie.
4. Dopredu
Forwardy sú súkromne dohodnuté zmluvy medzi kupujúcimi a predávajúcimi na obchodovanie s aktívom za určitú cenu v budúcnosti. Sú tiež podobné ako futures, s tým rozdielom, že futures sa obchodujú na OTC burzách. Forwardové zmluvy sú náchylnejšie na väčšie riziká, pretože chýba decentralizácia.
Rozdiely medzi derivátmi a spotovým trhom
Spotový trh vám umožňuje nakupovať a predávať kryptomeny podľa vášho želania, s obmedzením, že môžete profitovať len vtedy, keď sa cena aktív zvýši. Ak cena začne klesať, začnete prichádzať o zisk. Pre spotových obchodníkov sú obdobia dlhotrvajúcich medvedích trhov znepokojujúce, pretože v takom čase je ťažké dosiahnuť zisk. Ďalšou hlavnou črtou spotového trhu je, že môžete držať aj skutočné aktívum, ktoré si kúpite.
Na druhej strane vám deriváty umožňujú obchodovať s kontraktmi, ktoré sa riadia cenou podkladového krypto aktíva, povedzme bitcoinu, bez toho, aby ste ho vlastnili. Cena derivátov je nastavená tak, aby bola veľmi blízka cene na spotovom trhu. Trh vám umožňuje profitovať bez ohľadu na to, či cena rastie alebo klesá.
Trhy s derivátmi by mohli byť efektívnymi trhmi počas kryptozimy. Vyžaduje si to však viac času na zvládnutie toho, ako obchodovať s derivátmi. Navyše, riziká spojené s obchodovaním s derivátmi sú zvyčajne vyššie ako riziká na spotovom trhu.
Výhody obchodovania s krypto derivátmi
Príležitosť na to využiť svoj účet je jednou z hlavných výhod obchodovania s derivátmi. Môžete obchodovať s derivátmi s malým kapitálom a očakávať veľký zisk, pretože ste zvýšili svoju nákupnú alebo predajnú silu s požičanými peniazmi, čo je pákový efekt. Táto výhoda tiež uľahčuje ľuďom s malým obchodným kapitálom obchodovať s derivátmi.
pri resetovaní počítača sa vyskytol problém. neboli vykonané žiadne zmeny
Ako sa kryptotrh stáva čoraz populárnejším, mnohí ľudia hľadajú spôsoby, ako využiť jeho vysokú volatilitu cien na získanie väčšieho zisku, pretože môžu zarábať bez ohľadu na smerovanie trhu, ak sú v správnej pozícii. Deriváty teda slúžia ako špekulatívny trh na zmiernenie rizika, najmä počas vysokých cenových výkyvov.
Trh s derivátmi vám umožňuje prístup na krypto trh bez toho, aby ste mali v držbe akékoľvek kryptomeny. Umožňuje tiež jednoduchú diverzifikáciu, pretože môžete profitovať z pohybov cien rôznych tried aktív bez toho, aby ste nejaké držali.
Nevýhody obchodovania s krypto derivátmi
Deriváty využívajú špekulatívne nástroje a pohyb cien môže byť veľmi nepredvídateľný. Iracionálne rozhodnutia teda môžu viesť k značným stratám.
Obchodníci s derivátmi sú náchylní na krátkodobú manipuláciu s trhovými cenami kryptomien. Mnohé z ich obchodov sú krátkodobé a keďže väčšina trhových manipulácií ovplyvňuje krátkodobý pohyb trhu, mohli by ovplyvniť ich pozície. Zhoršuje sa to, keď sa pozície využívajú pákovým efektom.
Deriváty obchodované cez prepážku, podobne ako forwardy, majú vyššiu šancu na riziko protistrany. Jedna zo zúčastnených strán by mohla dohodu nesplniť, keďže zmluvy sú zvyčajne súkromne dojednávané a neregulované.
Je pre vás obchodovanie s krypto derivátmi vhodné?
Nižšie je uvedených niekoľko otázok, na ktoré je potrebné odpovedať pri určovaní, či je pre vás obchodovanie s krypto derivátmi dobrou voľbou.
1. Ste spokojní s rizikom?
Trh s derivátmi je vhodný pre obchodníkov s vysokým rizikovým apetítom. Obchodníci s nízkou hranicou rizika nemusia obchodovať s derivátmi pohodlne.
2. Rozumiete, ako funguje trh?
Mali by ste pochopiť faktory, ktoré spôsobujú zmeny cien na krypto trhu. Každý finančný trh má jedinečné faktory, ktoré spôsobujú zmeny cien a ovplyvňujú pohyby. Podobne, každý trh má tiež jedinečný vzor pohybu, ľudovo známy ako price action. Pochopenie toho, ako fungujú, vám pomôže ľahko špekulovať o smere ceny.
ako skombinovať 2 stĺpce v programe excel
3. Viete, ako vykonávať analýzu obchodu?
Obchodovanie na trhu s derivátmi je oveľa zložitejšie ako na spotovom trhu. Potrebujete dobre rozumieť technickej analýze na analýzu cenových akcií, fundamentálnej analýze na predpovedanie dlhodobej perspektívy ceny kryptoprojektu a sentimentálna analýza vedieť, aká je všeobecná nálada na trhu a ako môže ovplyvniť trh.
Riadiť riziko
Obchodovanie s derivátmi je vhodné pre nových aj skúsených obchodníkov. Môžete si vybrať ktorúkoľvek z dostupných možností, na základe ktorej uprednostňujete a ktorej najlepšie rozumiete. Obchodovanie s derivátmi, rovnako ako všetky ostatné typy obchodovania, je riskantné; vždy by ste mali prijať opatrenia na riadenie svojich obchodov a robiť len informované obchodné rozhodnutia.